Tether и USDT: $1,64 млрд заморожены за полгода

За последние шесть месяцев эмитент стейблкоина USDT, компания Tether, добавил в черные списки 2362 адреса в сетях Ethereum и TRON и заморозил на них $1,64 млрд. Механизм блокировок заложен в смарт‑контрактах токена и применяется в нескольких сетях, включая Ethereum, TRON и Solana.

В смарт‑контрактах реализованы функции добавления и удаления из черного списка, которые блокируют переводы USDT, а также функция уничтожения средств, которая безвозвратно сжигает баланс адреса. После сжигания эмитент может выпустить эквивалентный объём токенов на других адресах, например для передачи контроля правоохранителям или возврата средств пострадавшим.

Решения о блокировке принимаются на основании обращений внешних органов. Подразделение T3 Financial Crime Unit, созданное Tether совместно с TRON и аналитиками TRM Labs в сентябре 2024 года, выполняет проверенные запросы в течение суток. По состоянию на май 2026 года альянс сообщил о заморозке более $450 млн в 23 юрисдикциях. По оценке аналитиков, от выдачи ордера до исполнения в сети проходит в среднем около двух дней.

Ончейн‑аналитика присваивает адресам уровни риска и связывает между собой кошельки. При повышении risk‑скора ограничения могут распространяться на связанные адреса, из‑за чего пользователи, чьи средства когда‑то прошли через помеченные кошельки, теряют возможность перевести USDT, хотя сохраняют контроль над приватными ключами.

USDT и похожие стейблкоины являются централизованными долговыми инструментами: эмитент контролирует код контракта и способен блокировать или уничтожать токены. В сети биткоина нет администратора с правом заморозки на уровне протокола, поэтому изъять монеты без приватных ключей невозможно. Транзакции в блокчейне остаются публичными и доступны для анализа.

Чтобы уменьшить ончейн‑след, пользователи применяют разные методы. CoinJoin объединяет входы нескольких отправителей в одну транзакцию и обычно распознаётся аналитическими системами. Централизованные миксеры принимают средства в пул и затем отправляют другие монеты, что требует доверия к оператору. Отдельные сервисы используют проверенные чистые монеты и случайные задержки между входом и выходом, чтобы разорвать прямую ончейн‑связь.

В 2021 году майнинговая компания в Северной Америке запустила пул с фильтрацией транзакций по санкционным спискам; через два месяца эксперимент прекратился. T3 FCU участвовал в расследованиях, связанных с отмыванием денег, торговлей наркотиками, финансированием терроризма и кибератаками, в том числе операциями, приписываемыми северокорейским группам. FATF охарактеризовала подразделение как «неоценимый ресурс» для правоохранительных органов.

Конвертация USDT в биткоин устраняет риск заморозки на уровне эмитента, но не исключает ончейн‑анализа транзакций. Пользователи, стремящиеся к большей конфиденциальности, применяют дополнительные инструменты или доверяют централизованным сервисам, в которых сохраняется операционный и регуляторный риск.